分析师评论支持长期的微芯片周期

  • TD Cowen (Krish Sankar):“AI中的内存作用是结构性的，而不是循环性的。”
  • RBC Capital Markets (Srini Pajjuri):“DRAM周期还剩下五到六个季度。”
  • Deutsche Bank (Melissa Weathers):“供应紧张“可能会持续到2028年甚至更久。”
  • Raymond James (Melissa Fairbanks):“前所未有的需求。”
  • Mizuho (Vijay Rakesh):“我们相信，需求和供应的不平衡不会很快结束，因为DRAM/NAND作为AI的关键器件，需求持久性带来长期的增长动力。”
  • CFRA:“我们预计，到2027年，价格将保持韧性，受到高AI投资支出和高带宽内存需求带来的更大晶圆产能需求的推动。”
  • BNP Paribas Equity Research:“在长期看来，我们认为，多年供应协议支持了大量生产的保证，带来了有利的利润和边际，标志着行业从循环性转变为可持续、盈利性的增长的转折点。”
  • Cantor Fitzgerald:“AI内存周期“仅处于早中期。”